Os resultados financeiros do segundo trimestre de 2023, divulgados pelas empresas do setor óptico, revelam que o “efeito chicote” continuou a incomodar os fornecedores de componentes ópticos durante este período. Altos níveis de estoque entre fabricantes de equipamentos e clientes finais restringiram o crescimento das vendas no nível dos componentes. No entanto, os dados de vendas de transceptores ópticos coletados pela LightCounting indicam os primeiros sinais de recuperação na demanda por transceptores Ethernet e cabos ópticos ativos de alta velocidade (AOC).
O gráfico abaixo ilustra o estado de toda a cadeia de abastecimento da indústria. As vendas de componentes ópticos de telecomunicações (DWDM, FTTx e WFH) diminuíram 33% em relação ao ano anterior e 14% em relação ao trimestre anterior. As vendas de componentes ópticos de comunicação de dados (Ethernet, canal de fibra e AOC) também tiveram uma queda anual de 15%, mas as vendas de transceptores Ethernet aumentaram 5% em relação ao trimestre anterior, com expectativas de crescimento mais significativo no segundo semestre de 2023. As vendas de AOC registaram um declínio acentuado no primeiro trimestre, mas recuperaram rapidamente no segundo trimestre de 2023. A maior parte deste crescimento pode ser atribuída à procura de ligações ópticas em clusters de inteligência artificial. Esta análise exclui as vendas diretas de componentes ópticos da NVIDIA, o que poderia facilmente adicionar outros 10% às vendas de transceptores Ethernet e um aumento de 30% às vendas de AOC.
À semelhança dos dois trimestres anteriores, os Provedores de Conteúdo da Internet (ICPs) e os Provedores de Serviços de Comunicação (CSPs) relataram uma desaceleração no crescimento nas principais áreas de negócios, com demissões contínuas. A maioria prevê uma desaceleração no crescimento das despesas para 2023. Particularmente preocupante é a tendência contínua de desaceleração do crescimento das vendas de serviços em nuvem entre quatro grandes operadores de centros de dados no segundo trimestre de 2023. Esta tendência persiste apesar do aparente domínio da “corrida armamentista de inteligência artificial”. "
Em contraste com o declínio acentuado nas vendas de componentes ópticos, as vendas de equipamentos de rede no segundo trimestre de 2023 permaneceram estáveis, com um ligeiro declínio de 0,4-0,5%. A razão para este fenômeno incomum é o acúmulo de pedidos de equipamentos de 2021-2022 quando muitos componentes estavam em falta. Atualmente, os fornecedores de equipamentos ainda trabalham para atender pedidos feitos há mais de um ano.
Em termos de perspectivas para o terceiro trimestre de 2023, Amazon, Meta, Calix e Ciena antecipam um crescimento de vendas de dois dígitos em comparação com o terceiro trimestre de 2022. Coherent e Lumentum, no entanto, esperam quedas de dois dígitos devido a problemas contínuos de estoque com seus principais clientes, principalmente fornecedores de equipamentos de telecomunicações. É pouco provável que a recuperação da procura de componentes de telecomunicações ocorra em 2023.